現(xiàn)在可以從很多人口中聽(tīng)到“信息消費(fèi)”這個(gè)詞。

　　7月12日，中國(guó)總理李克強(qiáng)就在主持國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議時(shí)，提出要促進(jìn)信息消費(fèi)，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)。工信部信息化推進(jìn)司司長(zhǎng)徐愈，則將此解讀為中國(guó)第一次出臺(tái)有關(guān)信息消費(fèi)的政策。8月14日，中國(guó)政府進(jìn)一步發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)信息消費(fèi)擴(kuò)大內(nèi)需的若干意見(jiàn)》。

　　資本市場(chǎng)立刻嗅到了什么。宏源證券恰好也選在這一天發(fā)布易歡歡等分析師合作撰寫(xiě)的《大數(shù)據(jù)時(shí)代的跨界與顛覆：舊制度與大革命》。

　　在宏源證券副所長(zhǎng)易歡歡看來(lái)，“信息消費(fèi)”成為內(nèi)需拉動(dòng)的新引擎，大數(shù)據(jù)將發(fā)揮野蠻人的角色：顛覆傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)提升運(yùn)營(yíng)效率和結(jié)構(gòu)效率，推動(dòng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型。

　　半年來(lái)，“信息消費(fèi)”出現(xiàn)了哪些苗頭?

　　易歡歡從年初的股價(jià)走勢(shì)中看到了什么苗頭?他認(rèn)為，信息板塊估值步步高升，信息消費(fèi)將支撐長(zhǎng)期看點(diǎn)。

　　二月份，新聞報(bào)道軍方遭黑客工具，信息安全受重視，信息安全相關(guān)標(biāo)的出現(xiàn)一波上漲。

　　四月份，北斗板塊關(guān)注度提升，相關(guān)標(biāo)的出現(xiàn)一波上升浪潮。

　　四月底到五月初，一季報(bào)超預(yù)期，公司強(qiáng)勢(shì)上漲。

　　五月中，海外市場(chǎng)大數(shù)據(jù)受到強(qiáng)烈追捧，國(guó)內(nèi)對(duì)應(yīng)標(biāo)的開(kāi)始持續(xù)高漲，帶動(dòng)了行業(yè)整體估值的上升。

　　六月份開(kāi)始，“棱鏡門(mén)”事件開(kāi)始發(fā)酵，相關(guān)標(biāo)的隨著各路媒體對(duì)“棱鏡門(mén)”事件的不斷解讀以及泄露材料的不斷增加領(lǐng)漲行業(yè)板塊，并且受益標(biāo)的從大數(shù)據(jù)處理、信息安全到基礎(chǔ)軟硬件生產(chǎn)全方位上漲。

　　在這段時(shí)間內(nèi)，互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)標(biāo)的股價(jià)步入長(zhǎng)期上升通道，國(guó)家及各地從政策角度不斷加大對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的重視。馬云作為銀行業(yè)門(mén)口野蠻人的代表，給銀行業(yè)帶來(lái)巨大壓力，以余額寶、現(xiàn)金寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品大賺眼球。

　　期間，阿里收購(gòu)高德帶來(lái)投資者對(duì)于高德、四維等圖商投資價(jià)值的重新評(píng)估;阿里在線旅游布局帶來(lái)對(duì)應(yīng)標(biāo)的的價(jià)值重估;淘寶同學(xué)上線，帶動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)教育概念標(biāo)的的暴漲。

　　為什么提“信息消費(fèi)”，非得強(qiáng)調(diào)一下大數(shù)據(jù)?

　　由于信息技術(shù)的快速發(fā)展，智能手機(jī)、平板電腦、穿戴式設(shè)備等電子產(chǎn)品在不斷加速滲透。在此基礎(chǔ)上產(chǎn)生越來(lái)越多的基于云服務(wù)的軟件應(yīng)用。在軟件應(yīng)用背后也聚集了大量的數(shù)字內(nèi)容。數(shù)字內(nèi)容最終又需要通過(guò)電子產(chǎn)品來(lái)展現(xiàn)。

　　三大產(chǎn)業(yè)之間形成了良好的協(xié)同互動(dòng)關(guān)系，吸引了大量的消費(fèi)用戶，并沉淀了大量的數(shù)據(jù)資產(chǎn)，基于數(shù)據(jù)資產(chǎn)未來(lái)又將衍生出多種新型商業(yè)模式。

　　互聯(lián)網(wǎng)從媒體、零售和內(nèi)容開(kāi)始，逐步向金融、醫(yī)療、教育、電視、建筑等行業(yè)滲入，融合形成新的商業(yè)模式?；ヂ?lián)網(wǎng)與大數(shù)據(jù)本質(zhì)上對(duì)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的價(jià)值是核心要素的分配，是生產(chǎn)關(guān)系的重構(gòu)，提升運(yùn)營(yíng)效率和結(jié)構(gòu)效率。

　　在大數(shù)據(jù)時(shí)代，所有傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)都將面臨兩層競(jìng)爭(zhēng)：第一層是傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)機(jī)構(gòu)與跨界者之間的競(jìng)爭(zhēng)，大量借助互聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)的跨界者紛紛侵占傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的領(lǐng)域。

　　第二層是傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)內(nèi)部的大企業(yè)與中小企業(yè)、全國(guó)性企業(yè)與區(qū)域性企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)，互聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)打破了信息不對(duì)稱和物理區(qū)域壁壘，使得所有企業(yè)都將站在同一層面競(jìng)爭(zhēng)，加劇了競(jìng)爭(zhēng)激烈程度，加速企業(yè)的優(yōu)勝劣汰。

　　在兩層競(jìng)爭(zhēng)的推動(dòng)下，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)最終將形成大平臺(tái)+眾多小而美的產(chǎn)業(yè)格局。

　　在這個(gè)過(guò)程中，會(huì)衍生出兩大新的投資的機(jī)遇：一是互聯(lián)網(wǎng)傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)化，大量互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)將基于大量的用戶和數(shù)據(jù)資產(chǎn)進(jìn)行跨界變現(xiàn);二是傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)化，面對(duì)新進(jìn)入者的沖擊，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)中的企業(yè)將會(huì)積極進(jìn)行自我變革，加大IT投入，進(jìn)而帶動(dòng)相關(guān)IT服務(wù)企業(yè)的增長(zhǎng)。

　　大數(shù)據(jù)時(shí)代選擇是否能夠被顛覆的行業(yè)有兩個(gè)主要標(biāo)準(zhǔn)，第一是行業(yè)所在市場(chǎng)空間的大小，這決定了顛覆者進(jìn)入的主觀動(dòng)力;第二是行業(yè)存在顛覆機(jī)遇的大小，這將是顛覆者進(jìn)入后將遇到的客觀條件。

　　越是數(shù)據(jù)可數(shù)字化程度高、資源復(fù)雜程度高和信息不對(duì)稱程度高的行業(yè)越有較大概率被大數(shù)據(jù)技術(shù)顛覆。易歡歡分析稱，金融、電信和政府三個(gè)市場(chǎng)領(lǐng)域被大數(shù)據(jù)技術(shù)顛覆的可能性最大。

　　野蠻人的出現(xiàn)，給這個(gè)時(shí)代帶來(lái)哪些啟示?

　　第一，大數(shù)據(jù)時(shí)代需重新審視產(chǎn)業(yè)和企業(yè)的投資價(jià)值、護(hù)城河與核心競(jìng)爭(zhēng)力。

　　在大數(shù)據(jù)時(shí)代，數(shù)據(jù)成為繼土地、勞動(dòng)力、資本之后的新要素，構(gòu)成企業(yè)未來(lái)發(fā)展的核心競(jìng)爭(zhēng)力。憑借大數(shù)據(jù)和跨界顛覆打破了傳統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)邊界和護(hù)城河，企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力也開(kāi)始重構(gòu)，產(chǎn)業(yè)和企業(yè)的投資價(jià)值判斷都要進(jìn)行重新審視和定義。

　　金融業(yè)的政策牌照、零售業(yè)的門(mén)店網(wǎng)絡(luò)原本都是非常強(qiáng)大的護(hù)城河和競(jìng)爭(zhēng)力，但如今都無(wú)一避免的面臨互聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)企業(yè)的沖擊和威脅。

　　第二，數(shù)據(jù)和用戶是未來(lái)巨頭爭(zhēng)奪的焦點(diǎn)。

　　谷歌、蘋(píng)果、亞馬遜、阿里巴巴、騰訊等互聯(lián)網(wǎng)巨頭爭(zhēng)奪的焦點(diǎn)是用戶和數(shù)據(jù)。數(shù)據(jù)資產(chǎn)是企業(yè)未來(lái)?yè)屨贾聘唿c(diǎn)的關(guān)鍵，而數(shù)據(jù)資產(chǎn)價(jià)值的大小則在于企業(yè)數(shù)據(jù)規(guī)模、活性以及解釋運(yùn)用的能力。

　　以阿里巴巴為例，阿里涉足金融業(yè)和物流業(yè)的主要驅(qū)動(dòng)力在于完善生態(tài)體系，通過(guò)增值服務(wù)內(nèi)容的豐富和優(yōu)化以吸引用戶、提高用戶黏性。同時(shí)，也正是因?yàn)榘⒗锇桶统恋砹舜罅康臄?shù)據(jù)資產(chǎn)，才能推出阿里金融業(yè)務(wù)。

　　第三，免費(fèi)經(jīng)濟(jì)+流量變現(xiàn)是巨頭跨界的基礎(chǔ)。

　　跨界者之所以能夠快速侵占傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)領(lǐng)土的重要原因在于兩方面：一是跨界者往往通過(guò)創(chuàng)新性的手段推出新產(chǎn)品，或者免費(fèi)、低價(jià)，或者方便快捷，如京東商城的產(chǎn)品價(jià)格更低廉、阿里金融的產(chǎn)品服務(wù)更高效;二是跨界者的核心在于掌握大量的數(shù)據(jù)資產(chǎn)和用戶基礎(chǔ)，流量變現(xiàn)的方式多種多樣，因而保證了跨界者可以在跨界時(shí)以更低的價(jià)格對(duì)抗。

　　第四，生態(tài)體系之爭(zhēng)是未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)的重要形態(tài)。

　　在大數(shù)據(jù)時(shí)代，產(chǎn)業(yè)邊界模糊化。蘋(píng)果、谷歌、阿里都不斷擴(kuò)張業(yè)務(wù)，并試圖通過(guò)搭建以自己為核心的生態(tài)體系，來(lái)最大化資源的吞吐能力。企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)不再單純是個(gè)體與個(gè)體之間的競(jìng)爭(zhēng)，由于巨頭業(yè)務(wù)覆蓋的廣泛性，巨頭之間既有合作又有競(jìng)爭(zhēng)。

　　如蘋(píng)果所領(lǐng)導(dǎo)的iOS系和谷歌所領(lǐng)導(dǎo)的android系之間是很直接的競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系，但谷歌2012年6月推出 iOS 版 Chrome，由此可見(jiàn)二者也存在一定的合作關(guān)系，阿里巴巴與銀行的關(guān)系也是充滿了博弈，支付寶與銀行之間更多的是合作關(guān)系，而阿里金融與銀行之間更多的是競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系。