今年全國(guó)“兩會(huì)”讓筆者強(qiáng)烈感受到了政府對(duì)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的重視和緊迫。

　　物聯(lián)網(wǎng)最有優(yōu)勢(shì)

　　筆者最近有幸聆聽(tīng)了國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)部馮飛部長(zhǎng)的講課。馮部長(zhǎng)就中國(guó)幾大產(chǎn)業(yè)重點(diǎn)發(fā)展方向?yàn)槲覀冏髁溯^詳細(xì)論述，其中有耳熟能詳?shù)男履茉?、?jié)能環(huán)保、新動(dòng)力汽車、生物（生命）科技、物聯(lián)網(wǎng)等。但是，就這幾大產(chǎn)業(yè)，我們與先進(jìn)國(guó)家競(jìng)時(shí)（時(shí)間）竟技（技術(shù)）中大都沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，甚至處于很大的劣勢(shì)。

　　但有一個(gè)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展令人振奮，那就是物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)。馮飛認(rèn)為，相比其它在戰(zhàn)略上值得和需要推動(dòng)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)而言，我們?cè)谖锫?lián)網(wǎng)發(fā)展方面絲毫未落后于國(guó)外：我們有全球最多的互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)通信用戶，也有全球最大的無(wú)線通信網(wǎng)絡(luò)覆蓋系統(tǒng)，這一點(diǎn)是最發(fā)達(dá)國(guó)家都望塵莫及的絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。因此，我想政府對(duì)這一產(chǎn)業(yè)的政策扶持將與日俱增。

　　物聯(lián)網(wǎng)股票表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)

　　既然物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)有如此明確的前景，那么一段時(shí)間以來(lái)物聯(lián)網(wǎng)概念股股價(jià)的強(qiáng)勢(shì)表現(xiàn)則有其合理性，如其中的領(lǐng)頭羊遠(yuǎn)望谷、廈門信達(dá)等2008年底至今股價(jià)已翻了5倍之巨。

　　那么股市中這一概念的運(yùn)作還能持續(xù)嗎？我們不妨從如下角度來(lái)分析。

　　其實(shí)，投資者如果細(xì)心做個(gè)調(diào)查，去一些券商營(yíng)業(yè)部問(wèn)問(wèn)在場(chǎng)的人，究竟有幾個(gè)人真正了解物聯(lián)網(wǎng)?？梢哉f(shuō)除了抽象的名稱外，大都了解甚淺。這意味著，物聯(lián)網(wǎng)這一領(lǐng)域的發(fā)展方興未艾，雖然物聯(lián)網(wǎng)概念股股價(jià)的波段性調(diào)整可能存在，但相信整個(gè)行業(yè)整個(gè)板塊的行情遠(yuǎn)未結(jié)束。尤其是我們注意到，物聯(lián)網(wǎng)概念行情正向更寬泛的信息產(chǎn)業(yè)零部件等行業(yè)擴(kuò)散。從筆者了解的情況來(lái)看，資本云集在物聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的股票中，筆者預(yù)期，這些資本也不會(huì)在現(xiàn)階段撤離，物聯(lián)網(wǎng)概念板塊的投資機(jī)會(huì)仍然較大。

　　市場(chǎng)存在結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)

　　當(dāng)然，談物聯(lián)網(wǎng)概念的投資機(jī)會(huì)，不可能脫離股市整體的環(huán)境。其實(shí)，從“兩會(huì)”提供給我們的信息分析，我們能得出這些結(jié)論：

　　一、政府重申的“適度寬松”貨幣政策就是恢復(fù)常態(tài)的貨幣政策。相較去年“超寬”貨幣供應(yīng)總量成負(fù)增長(zhǎng)是成定局。這是2008年底至今大盤出現(xiàn)較大調(diào)整的內(nèi)在原因。結(jié)合匯率導(dǎo)致的對(duì)我經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的制約，我們股市的向上空間可能并不大。

　　二、房產(chǎn)新政不斷出臺(tái)，尤其是國(guó)資委強(qiáng)令78家主營(yíng)非地產(chǎn)類央企退出地產(chǎn)市場(chǎng)，這會(huì)導(dǎo)致土地供求關(guān)系適度改善，有利抑制房?jī)r(jià)快速上升漲。但以萬(wàn)科A為例，其目前股價(jià)已從2009年高位回落40%，權(quán)重甚大的房地產(chǎn)板塊已作出了有效調(diào)整，可說(shuō)已跌無(wú)可跌。而滬市權(quán)重最大的銀行板塊本身升幅不大卻調(diào)整也甚深，可以說(shuō)也是沒(méi)有多大的下跌余地。由此我們認(rèn)為，市場(chǎng)的下行空間已被大權(quán)重板塊所封殺，中期看大盤已沒(méi)有大的向下空間。

　　以上情況決定了我國(guó)股市一段時(shí)間內(nèi)可能將處于上下空間都不大的箱體拉鋸走勢(shì)。這樣的市場(chǎng)環(huán)境，就給物聯(lián)網(wǎng)板塊活躍創(chuàng)造了典型的結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。當(dāng)然，除了物聯(lián)網(wǎng)概念的炒作機(jī)會(huì)外，其他幾個(gè)重點(diǎn)發(fā)展產(chǎn)業(yè)方面也存在機(jī)會(huì)。

　　在今年沒(méi)有趨勢(shì)性投資機(jī)會(huì)的前提下，就請(qǐng)抓住結(jié)構(gòu)性投資機(jī)會(huì)吧。