隨著我國金融市場、特別是資本市場的發(fā)展深化,機制創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新使得證券公司有更多機會向橫向多元化、縱向深化的業(yè)務(wù)模式演變,結(jié)果是券商的業(yè)務(wù)種類更加多樣化。當前,證券公司在資本市場上除了擔當中介者,如股票發(fā)行承銷、融資融券業(yè)務(wù)外,還從事資產(chǎn)管理、自營等直投業(yè)務(wù)。與此同時,實體經(jīng)濟轉(zhuǎn)型、外資大量進入以及國內(nèi)銀行、保險等大型金融機構(gòu)的混業(yè)化滲透等,對國內(nèi)證券公司又構(gòu)成了前所未有的挑戰(zhàn)。